Desde a conceção das criptomoedas, as pessoas têm tentado “cronometrar o mercado” (ou seja, identificar o momento ideal para comprar ou vender criptomoedas). Na ausência de uma bola de cristal, isto tem-se revelado difícil – mesmo para os investidores profissionais que passam todo o seu tempo a estudar o mercado. Por outras palavras, poucos são os que têm sucesso com esta estratégia.
Qual é a alternativa?
Digite Dollar Cost Averaging, conhecido como DCA tanto no espaço criptográfico quanto no reino do mercado de ações. Refere-se ao investimento consistente de uma pequena quantia fixa de dinheiro, que ao longo do tempo pode produzir melhores resultados, poupando-lhe tempo e nervos. Eis como o fazer.
A DCA é definida como o processo de atribuição de um montante fixo de dinheiro, a intervalos regulares, para a compra de um ativo. Por exemplo, reservar 100 dólares todas as segundas-feiras para comprar Bitcoin.
Distribuir as compras uniformemente em vez de fazer uma compra de uma só vez pode reduzir a possibilidade de grandes perdas financeiras, o que é bom não só para a sua carteira, mas também para a sua paz de espírito. A DCA é uma estratégia especialmente popular para utilizadores de criptomoedas que pretendem manter-se envolvidos com um ativo durante os mercados em baixa.
Neste artigo, saiba mais sobre o funcionamento do DCA, os prós e os contras e como configurá-lo facilmente.
Principais conclusões:
- O Dollar Cost Averaging (DCA) é uma estratégia que atribui uma soma fixa de dinheiro em intervalos regulares para comprar um ativo. Isto é feito na esperança de reduzir o impacto da volatilidade dos preços dos activos e de diminuir o custo médio por ação ao longo do tempo
- O método DCA é uma estratégia de acumulação comprovada e popular tanto nos mercados financeiros tradicionais como no mundo criptográfico
- Os utilizadores podem automatizar o DCA na bolsa Crypto.com e na aplicação
O que é o Dollar Cost Averaging (DCA)?
A DCA funciona com base no princípio da afetação de um determinado montante de capital num calendário regular (por exemplo, semanal, quinzenal, mensal) a um ativo escolhido. Isto é feito para minimizar o impacto das flutuações de preços, nivelando o custo médio de compra do ativo. Em vez de fazer uma compra de montante fixo, os utilizadores dividem os seus fundos em montantes mais pequenos que são distribuídos em intervalos regulares.
Mas porque não investir todo o seu capital num ativo com o preço de mercado mais baixo? Porque é difícil saber quando é que isso vai acontecer.
Esta situação é também conhecida como “cronometrar o mercado” e os dados mostram que mesmo os profissionais financeiros têm dificuldade em cronometrar bem o mercado. Se aqueles cuja carreira se centra na compreensão e previsão do mercado têm dificuldade em fazê-lo, as probabilidades para os utilizadores quotidianos de criptomoedas são provavelmente ainda menos favoráveis.
Ao automatizar as aquisições e ao eliminar as emoções da equação, a DCA demonstra frequentemente ter um desempenho superior ao de outras estratégias, como os investimentos de montante fixo, dado que o custo médio por ação no final de um período de atribuição é inferior ao preço de mercado atual por ação.
Porquê a DCA?
Esta forma de negociação não é exclusiva do mundo das criptomoedas e é utilizada há décadas nas finanças tradicionais (TradFi). O seu principal objetivo é saltar a etapa, de outro modo necessária, de definir o momento do mercado para obter lucros; ou, por outras palavras, oferecer uma alternativa à estratégia de montante fixo (LS).
O LS é um método em que todo o capital disponível é afetado a um ativo ao mesmo tempo. Os que utilizam esta estratégia esperam que os activos diminuam drasticamente de valor de mercado para poderem comprar ao preço mais baixo possível e vender quando os preços aumentam.
Teoricamente, “comprar a queda” parece simples; no entanto, decifrar quando é que um ativo atingiu realmente o fundo da sua gama de preços é difícil, mesmo para os operadores avançados.
Um possível problema com a abordagem “comprar em baixa, vender em alta” pode ser observado em alturas de um mercado em baixa. Se o mercado for mal programado, pode acabar por perder uma quantia substancial de dinheiro. No entanto, se o mercado for corretamente programado, pode obter lucros significativos.
A ADC é fortemente recomendada pelos economistas aos principiantes que não dispõem de tempo ou experiência “para prever os rendimentos do mercado ou que ficam perturbados durante os mercados em baixa, uma vez que pode ajudá-los a comprar quando o mercado está em baixa e as acções estão baratas – se mantiverem o plano”.
Os estudos mostram que a DCA supera outras estratégias durante os mercados em baixa por uma margem significativa se for aplicada de forma consistente, principalmente devido ao menor risco que lhe está associado (Brennan, et. al., 2005).
A melhor altura para comprar um ativo é quando o ativo está ao seu preço mais baixo possível. No entanto, quando os preços descem e está a decorrer um mercado em baixa, tende a acontecer o contrário. Muitos comerciantes ficam preocupados com os seus fundos e vendem todos os activos que possuem, numa tentativa de limitar as suas perdas.
Uma das razões pelas quais a DCA é tão eficaz é o facto de eliminar o peso que as nossas emoções têm nas decisões financeiras.
Este exemplo hipotético ilustra a razão pela qual a DCA pode ser uma estratégia preferida durante os mercados em baixa – os preços mais baixos dos activos resultam numa maior quantidade de acções obtidas.
Outra razão pela qual a DCA é vista como uma estratégia preferida: não há tempo de inatividade nos fundos disponíveis – estes são utilizados ativamente em vez de serem mantidos na esperança de sincronizar o mercado ou devido ao FOMO (Fear of Missing Out). Isto é expresso no adágio: “O que é melhor do que o timing do mercado é o tempo no mercado”.
Como configurar a DCA automatizada
Agora que já vimos como funciona o DCA e como os utilizadores podem beneficiar dele, vamos começar a utilizá-lo.
Crypto.com oferece um DCA Trading Bot na Bolsa. Os Bots de Negociação permitem que os utilizadores construam as suas posições sem terem de seguir constantemente o mercado, uma vez que colocam e executam automaticamente ordens se estas cumprirem condições e parâmetros pré-existentes. Esta funcionalidade está disponível para todos os utilizadores da plataforma Crypto.com Exchange. Para obter um guia passo a passo sobre como configurar o seu DCA Trading Bot, consulte o nosso artigo no Centro de Ajuda.
O Exchange Web também oferece agora um Bot DCA pré-definido. A secção “Bots DCA populares” apresenta os 8 Bots DCA mais populares do ano que os utilizadores criaram e que estão disponíveis para utilização.
A DCA também pode ser utilizada na aplicação Crypto.com, conhecida como Recurring Buy.
O recurso de compra recorrente oferece aos usuários do aplicativo a capacidade de aplicar a estratégia DCA, agendando compras recorrentes para mais de 70 criptomoedas diariamente, semanalmente, quinzenalmente ou mensalmente. Os utilizadores podem configurar compras recorrentes de criptomoedas utilizando um cartão de crédito, uma carteira de criptomoedas ou uma carteira fiduciária na aplicação Crypto.com.
Conclusão
O Dollar Cost Averaging (DCA) é uma maneira fácil de construir sua posição em criptografia, especialmente para iniciantes. Se se encontra a guardar os seus activos, sem saber qual é o momento certo para voltar a entrar no mercado, recorrer à DCA pode ajudá-lo a deixar a sua ansiedade à porta.
Agora que já sabe o básico, está pronto para começar a fazer compras programadas com o nosso DCA Trading Bot ou configurando compras recorrentes de criptografia com Recurring Buy na aplicação Crypto.com.
Para aqueles que desejam explorar o timing do mercado, nosso artigo da Universidade Como ler gráficos de criptografia – um guia para iniciantes é uma introdução à análise técnica.
Diligência devida e fazer a sua própria investigação
Todos os exemplos apresentados neste artigo têm um carácter meramente informativo. O utilizador não deve interpretar essas informações ou outros materiais como aconselhamento jurídico, fiscal, de investimento, financeiro ou outro. Nada aqui contido constituirá uma solicitação, recomendação, endosso ou oferta da Crypto.com para investir, comprar ou vender quaisquer moedas, tokens ou outros activos criptográficos. Os rendimentos da compra e venda de activos criptográficos podem estar sujeitos a impostos, incluindo o imposto sobre mais-valias, na sua jurisdição.
O desempenho passado não é uma garantia ou um indicador do desempenho futuro. O valor dos activos criptográficos pode aumentar ou diminuir, e pode perder a totalidade ou um montante substancial do seu preço de compra. Ao avaliar um ativo criptográfico, é essencial que faça a sua investigação e a devida diligência para fazer o melhor julgamento possível, uma vez que quaisquer compras serão da sua exclusiva responsabilidade.
