De nombreux jetons de crypto-monnaie résident simultanément sur plus d’une blockchain. Parfois, les utilisateurs souhaitent migrer des actifs d’une chaîne à l’autre afin d’effectuer une transaction disponible uniquement sur certaines chaînes. Cet article explique le processus de transfert de jetons de crypto-monnaie entre blockchains.
Principaux enseignements :
- Alors qu’une pièce de monnaie native existe à l’origine sur sa propre blockchain, des versions enveloppées lui permettent d’être utilisée sur d’autres blockchains.
- Les crypto-monnaies actuelles ne migrent pas d’une chaîne à l’autre sans que l’émetteur ne prenne des mesures supplémentaires.
- La détention d’actifs en dehors d’une chaîne native s’accompagne de certaines difficultés dont l’utilisateur doit être conscient.
Comment transférer des jetons d’une chaîne native : Ponts et échanges de pair à pair
Pour comprendre comment fonctionne la migration de crypto-monnaies entre chaînes, prenons un exemple bien connu : Ethereum. L’ETH est la monnaie native du réseau Ethereum, mais elle existe également sur de nombreuses autres chaînes sous la forme d’une version enveloppée.
Fonctionnement des ponts cryptographiques centralisés
La première étape de la migration consiste à remettre l’ETH d’origine à un tiers de confiance, qui conserve l’ETH natif et facilite la migration. L’utilisateur obtient une représentation de cette valeur dans le système du tiers. Par exemple, en déposant 1 ETH dans une bourse, le solde du portefeuille indiquera 1 ETH – la plateforme possède l’ETH, tandis que l’utilisateur a la promesse de pouvoir racheter le solde du portefeuille pour le même montant d’ETH ; mais l’utilisateur n’a plus le contrôle de l’ETH lui-même.
Si la bourse prend en charge d’autres réseaux pour l’ETH que l’Ethereum, elle fait automatiquement office de pont. Le solde d’ETH peut ensuite être retiré vers n’importe quelle chaîne soutenue de votre choix. Pour un débutant, c’est la façon la plus simple de déplacer des actifs d’une chaîne à une autre.
Comment fonctionnent les passerelles de contrats intelligents
Une autre option pour transférer un crypto-actif d’une chaîne à une autre consiste à utiliser une version décentralisée d’un pont. Sur une chaîne, un actif est envoyé au contrat intelligent d’un pont, qui envoie automatiquement l’équivalent au portefeuille sur l’autre chaîne. Pour que cela fonctionne, il faut que le service dispose de liquidités suffisantes, ce qui n’est pas toujours le cas.
Une autre option consiste à passer d’une blockchain à l’autre par le biais d’un “échange atomique – également connu sous le nom d’échange atomique entre chaînes – qui est un contrat intelligent de pair à pair exécuté par deux parties sur deux chaînes. Les deux parties interagissent avec un contrat intelligent de leur côté, acceptent la transaction en la signant numériquement, puis envoient leurs fonds dans le contrat intelligent, qui libère les fonds à l’autre partie, complétant ainsi la transaction.
De quel côté du pont se trouve le crypto ?
Il est important de noter que, malgré la formulation couramment utilisée pour décrire le “bridging”, dans aucun des cas susmentionnés, les crypto-monnaies ne passent réellement d’une chaîne à une autre. Le pontage est en fait une représentation de qui contrôle la crypto-monnaie et sur quelle chaîne. La migration ne se fait que du point de vue de l’utilisateur, car la valeur qu’il détient migre d’une chaîne à l’autre. D’un point de vue technique, les actifs des deux chaînes restent intacts. Le seul cas où les quantités de jetons sur ces chaînes sont modifiées est celui où un émetteur de jetons brûle des jetons sur une chaîne et en émet de nouveaux sur une autre.
Déplacement des jetons : Raisons et options
Un cas d’utilisation courant d’un jeton enveloppé est le transfert du solde d’un portefeuille d’une plateforme à l’autre. En dehors des transferts, l’une des raisons habituelles de déplacer des soldes entre chaînes est l’intérêt pour les actions se déroulant sur une autre chaîne, qu’il s’agisse d’opportunités de rendement attractives, de monnaies NFT ou d’autres raisons similaires. Mais si les actifs ne sont pas déjà détenus sur cette chaîne, ils doivent être transférés pour commencer.
Pour autant que le réseau soit pris en charge par les deux plateformes, l’utilisateur peut, lors d’un tel transfert, choisir l’option la moins chère et la plus rapide, plutôt que d’être contraint d’utiliser le réseau natif, qui peut être plus lent ou plus coûteux.
Monnaies et jetons populaires pouvant être transférés d’une chaîne à l’autre
Bitcoin emballé
La crypto-monnaie originale, le bitcoin(BTC), se double d’un jeton enveloppé très populaire. Sa valeur est relativement stable par rapport au marché des altcoins, car il détient beaucoup de liquidités. C’est pourquoi de nombreuses chaînes choisissent d’intégrer leur propre version du bitcoin, qui peut alors être utilisé de différentes manières, par exemple pour des échanges ou comme garantie.
Le bitcoin est relativement cher et très lent à transférer d’un portefeuille à l’autre sous sa forme native. Les versions enveloppées constituent donc un excellent moyen de transférer rapidement des bitcoins d’un endroit à l’autre.
ETH et Ethereum enveloppés
L’Ether(ETH), la deuxième crypto-monnaie la plus populaire, est également extrêmement populaire en tant que jeton enveloppé, car de nombreuses chaînes vers lesquelles il peut être migré fonctionnent également de la même manière qu’Ethereum, généralement avec des frais moins élevés. La chaîne Ethereum elle-même est également la destination la plus populaire pour les versions enveloppées des pièces d’autres chaînes.
Comment migrer des Stablecoins
Plusieurs stablecoins comme USDT, USDC et TUSD sont également présents sur un certain nombre de chaînes. Mais contrairement aux versions enveloppées de la BTC et de l’ETH, ils peuvent exister nativement sur plusieurs chaînes parce qu’il s’agit de jetons et non de pièces: l’émetteur peut choisir de les émettre dans n’importe laquelle des chaînes qu’il souhaite prendre en charge. Outre les chaînes officiellement prises en charge, d’autres chaînes peuvent intégrer leurs versions de jetons enveloppés ; ces jetons ne sont pas directement échangeables sur cette chaîne, mais peuvent être renvoyés vers une chaîne prise en charge de manière native pour être échangés.
Défis posés par les jetons sur les chaînes non natives
Il est utile de connaître la relation entre un actif non natif et un actif natif : qui émet l’actif non natif et quelles sont les étapes à suivre pour rétablir la sécurité de la chaîne native.
Comme pour la plupart des projets de jetons, l’émetteur du jeton enveloppé doit être une partie en laquelle l’utilisateur peut avoir confiance. L’examen de l’identité de l’émetteur peut aider à déterminer s’il existe un soutien suffisant pour le remboursement, et rassurer l’utilisateur sur le fait que ses jetons natifs seront conservés en toute sécurité pendant qu’il utilise la version enveloppée.
Disparition des ponts
En termes de sécurité, par exemple, s’il n’y a qu’un seul pont offrant une version non native de l’USDT sur une chaîne alternative hypothétique qui n’est pas directement soutenue par Tether, et que ce pont s’effondre, l’USDT détenu dans la chaîne alternative pourrait potentiellement devenir sans valeur puisqu’il ne pourrait plus faire l’objet d’un pont ou d’un échange.
Hacks de pont
Un risque supplémentaire existe, par exemple, si un pont contenant le jeton natif est piraté et que les jetons natifs sont volés : Ceux qui ont utilisé le pont et détiennent des versions enveloppées du jeton pourraient ne pas être en mesure de migrer ces jetons vers la chaîne native. Lorsqu’il s’agit de stocker de la valeur à long terme, il est plus sûr de le faire sur une chaîne prise en charge de manière native, car elle élimine ces points de défaillance qui peuvent rendre les actifs sans valeur.
Limites de la plate-forme
Enfin, certaines plateformes peuvent ne prendre en charge que l’Ethereum, et le transfert de crypto-monnaies vers cette plateforme sans en tenir compte pourrait entraîner la perte de fonds. En raison des risques associés à l’utilisation de jetons enveloppés, il est préférable de se familiariser avec le concept d’actifs existant sur plusieurs chaînes ; vérifiez toujours si la chaîne est prise en charge par le destinataire.
Le mot de la fin : Le transfert de jetons d’une chaîne à l’autre est-il une bonne idée ?
La migration est avantageuse car les actifs d’un utilisateur peuvent être utilisés dans plusieurs écosystèmes. Dans certaines circonstances, la migration vers une autre blockchain peut également permettre de minimiser les frais de transfert et d’effectuer des transferts plus rapidement que sur la chaîne initiale.
Il est essentiel d’être conscient qu’à chaque étape entre la chaîne native et la chaîne sur laquelle réside le bien (ou le contrôle de celui-ci par l’utilisateur), il existe un point de défaillance potentiel qui, dans le pire des cas, pourrait limiter la capacité de l’utilisateur à retourner au point d’origine.
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