A negociação de alta frequência (HFT) começou em 1983, depois de a Nasdaq ter introduzido uma forma de negociação puramente eletrónica. Desde então, com os avanços em termos de potência e velocidade computacionais, a HFT evoluiu para se tornar uma estratégia de negociação normalmente utilizada por fundos de retorno absoluto, empresas de investimento institucional e operadores algorítmicos.
A negociação HFT é uma técnica que utiliza uma variedade de algoritmos para analisar e lucrar com variações de preços minúsculas em frações de segundo. A ideia é captar micro ineficiências no mercado e obter pequenos lucros que se agregam numa soma substancial ao longo do tempo.
Este método foi aplicado a ações, forex e outras formas de mercados tradicionais. No entanto, as empresas de negociação focadas em HFT aplicaram agora o mesmo tipo de tecnologia para lucrar com o mercado de negociação de criptomoedas . De acordo com Financial Times, esta lista inclui DRW, Jump Trading e DV Trading.
Entre as muitas estratégias de HFT estão a co-localização, a criação de mercado, o ping, a arbitragem e a negociação baseada em notícias. Cada uma tem as suas vantagens e limitações, e nem todas as estratégias HFT estão disponíveis para os operadores de retalho .