Aave, qu'est-ce que c'est ?

Aave est un protocole de marché monétaire décentralisé et non custodial. Avec AAVE, les dépositaires fournissent de l'argent au marché pour générer un revenu passif, tandis que les emprunteurs peuvent emprunter de manière sur-collatéralisée (perpétuelle) ou sous-collatéralisée. Ce protocole de nouvelle génération a été le premier à permettre aux utilisateurs de prêter, d'emprunter et de gagner des intérêts sur des cryptoactifs. Aucun courtier n'est nécessaire lorsqu'on utilise Aave puisque l'ensemble du système fonctionne de manière autonome en utilisant des contrats intelligents sur la blockchain Ethereum. Son token natif est AAVE, qui est un token de gouvernance.

Un bref historique d'Aave

Stani Kulechov a lancé Aave en 2017 sous le nom d'ETHLend, l'une des premières applications de prêt basées sur la blockchain Ethereum. Plutôt que d'établir un contact direct entre prêteurs et emprunteurs, Aave inclut les deux parties via des pools de liquidités, diversifiant les possibilités et automatisant le processus. Aave propose aux emprunteurs non seulement des prêts traditionnels sur-collatéralisés, mais aussi des prêts instantanés.

Aave a levé 16,2 millions de dollars américains lors d'une offre initiale de tokens (ICO) pour financer le développement d'un réseau décentralisé de prêts de pair à pair. Lorsqu'ils sont passés à une approche de pool de liquidité, ils l'ont renommé Aave. En 2020, Aave a introduit le protocole Aave, un protocole de liquidité open-source et non custodial qui permet aux utilisateurs de gagner des intérêts sur les dépôts et d'emprunter des actifs. Cette année-là, Aave est devenu le deuxième protocole DeFi à atteindre 1 milliard de dollars US en valeur totale bloquée (TVL), atteignant ce cap le 16 août 2020. Le 26 octobre 2021, la valeur totale bloquée de la plateforme a atteint 19,4 milliards de dollars américains. À la mi-mai 2022, Aave a enregistré plus de 8 milliards de dollars US de TVL.

Aave s'efforce de relever certains des défis les plus urgents des entreprises de prêt conventionnelles. L'objectif principal du projet, comme des autres projets DeFi, est de transformer les services financiers centralisés en leurs alternatives décentralisées. Les banques prêtent des fonds et gagnent des intérêts dans une situation de prêt typique. Même si elles prêtent votre argent, vous n'aurez jamais accès à des intérêts lucratifs. Ce n'est pas de tout comme cela dans l'écosystème Aave. N'importe qui peut prêter ses cryptomonnaies à d'autres utilisateurs, sans confiance et sans permission. Les intérêts que vous gagnez en prêtant vos actifs sont envoyés directement sur votre portefeuille sur le réseau. Par conséquent, Aave contribue à changer l'industrie du prêt de pair à pair tout en donnant naissance à tout un secteur DeFi ayant les mêmes ambitions.

Comment fonctionne Aave ?

Aave est passé d'une stratégie de prêt P2P décentralisée (relation de prêt directe entre les prêteurs et les emprunteurs, similaire à ETHLend) à une stratégie basée sur les pools. Les prêteurs fournissent de l'argent en déposant des cryptomonnaies dans un contrat de pool.

Simultanément, les utilisateurs peuvent emprunter des fonds de la pool en fournissant des collatéraux dans le même contrat. Les prêts ne sont pas tenus de correspondre entre eux ; au lieu de cela, ils dépendent des fonds mis en commun et des montants et collatéraux empruntés. Cela permet d'effectuer des prêts instantanés avec des attributs basés sur l'état actuel de la pool.

Les utilisateurs peuvent également modifier la structure de leur taux d'intérêt. Aave permet de choisir entre des taux stables et des taux variables à tout moment. Les taux variables fluctuent en fonction de la demande de la pool de liquidités. En revanche, la moyenne des taux d'intérêt à 30 jours d'un actif est basée sur des taux stables.

Les tokens Aave régissent le protocole Aave. Les fonctionnalités permettent de proposer, de voter et d'approuver de nouveaux ajouts, fonctionnalités, actifs et paramètres du protocole. En outre, la plateforme Aave détruit (Burn) des tokens AAVE en fonction des frais perçus par le protocole.

Aave met également en œuvre des actifs à rendement connus sous le nom de aTokens, qui sont détruits en fonction du taux de retrait et du taux de dépôt dans le protocole Aave. Les aTokens sont adossés à l'actif que l'utilisateur dépose, et les utilisateurs sont libres de trader ces tokens comme bon leur semble.

À quoi sert Aave ?

Les dépositaires peuvent offrir des liquidités au protocole Aave en utilisant leurs tokens AAVE ou d'autres cryptomonnaies en échange de revenus passifs basés sur la demande d'emprunt du marché. Les prêteurs paient les intérêts des emprunteurs. Le rendement annuel en pourcentage (APY) peut varier selon les pools. Les déposants obtiennent 0,09 % du volume total des prêts instantanés.

Les emprunts peuvent être utiles pour couvrir des dépenses imprévues, tirer parti des bénéfices ou capitaliser sur des opportunités d'investissement potentielles. En contrepartie, les emprunteurs ne doivent payer qu'un taux d'intérêt minime aux prêteurs.

Les développeurs peuvent utiliser les vastes pools de liquidités d'Aave pour déployer leurs produits, en particulier en tirant parti de fonctionnalités telles que le farming de rendement à effet de levier (Yield farming). Aave est désormais disponible sur DeFi Swap. Les utilisateurs peuvent échanger des Aave, devenir des fournisseurs de liquidité Aave pour gagner des commissions et augmenter leur rendement jusqu'à 20x lorsqu'ils stakent des CRO.