Teoria Moderna do Portefólio (MPT)
A Teoria Moderna do Portefólio (MPT) é uma estrutura de investimentos que ajuda os traders a otimizar o equilíbrio entre risco e recompensa de seus portefólios de criptomoedas. Originalmente desenvolvida pelo economista Harry Markowitz em 1952, a MPT visa construir um portefólio de forma a maximizar os retornos para um determinado nível de risco, através da diversificação dos ativos.
No contexto de criptomoedas, onde o mercado é altamente volátil e especulativo, a MPT defende a diversificação, que envolve manter uma variedade de diferentes criptomoedas (ou outros ativos digitais) para reduzir o risco do portefólio como um todo. Ao negociar criptomoedas que não se movem em correlação perfeita (ou seja, não sobem ou descem todas juntas), o risco geral do portefólio é reduzido.
A MPT foca nos ativos individuais, assim como na relação entre os ativos no portefólio. Ela assume que cada ativo de um portefólio possui um retorno esperado, que é baseado no seu desempenho histórico ou em outras projeções.
Principais tópicos
Na Teoria Moderna do Portefólio, os traders procuram alcançar uma combinação ideal de ativos que equilibre o potencial de altos retornos com níveis aceitáveis de risco, apesar da volatilidade inerente ao mercado de criptomoedas.